2019年中國不銹鋼市場發(fā)展現(xiàn)狀及趨勢分析[圖]

    不銹鋼行業(yè)擁有三重壁壘，其他行業(yè)企業(yè)涉入較為困難。其行業(yè)壁壘主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：

不銹鋼行業(yè)三重壁壘

資料來源：智研咨詢整理

    （1）政策壁壘：鋼鐵行業(yè)目前屬于國家重點(diǎn)調(diào)控對象，對產(chǎn)能過剩、技術(shù)水平落后環(huán)境污染嚴(yán)重的項(xiàng)目新建、擴(kuò)建、改造有嚴(yán)格限制，提高了鋼鐵行業(yè)進(jìn)入門檻。

    （2）技術(shù)壁壘：不銹鋼生產(chǎn)涉及技術(shù)環(huán)節(jié)多、技術(shù)工藝復(fù)雜，生產(chǎn)、研制高質(zhì)量高附加值不銹鋼產(chǎn)品不僅需要資金與人員投入，更需要生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)的積累。

    （3）認(rèn)證壁壘：不銹鋼棒線材主要應(yīng)用于裝備制造領(lǐng)域的關(guān)鍵部位，終端用戶對產(chǎn)品質(zhì)量與穩(wěn)定性等要求高，需要通過對供應(yīng)商認(rèn)證的形式確保產(chǎn)品質(zhì)量的可靠和穩(wěn)定，新的供應(yīng)商很難進(jìn)入。

    不銹鋼行業(yè)集中度較高，長材生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量較低。國內(nèi)最大的不銹鋼生產(chǎn)企業(yè)是青山集團(tuán)，2019年青山集團(tuán)不銹鋼粗鋼產(chǎn)量達(dá)到1140萬噸，同比增加22.7%，總產(chǎn)量占國內(nèi)粗鋼生產(chǎn)總量的29.3%。太鋼不銹不銹鋼產(chǎn)量為416萬噸，北海誠德不銹鋼產(chǎn)量為285萬噸，分居第二、第三，排名前三的企業(yè)不銹粗鋼產(chǎn)量共計(jì)1841萬噸，行業(yè)CR3為59%，較2018年下降2%。高產(chǎn)量的不銹鋼生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)品多為板材，產(chǎn)量中板材占比高達(dá)90%，長材生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量并不高，主要原因是長材規(guī)格多，對產(chǎn)品精細(xì)程度要求較高，因而生產(chǎn)周期長，產(chǎn)能低。

2018-2021年中國不銹鋼新增產(chǎn)能投產(chǎn)計(jì)劃

資料來源：Mysteel、智研咨詢整理

    我國不銹鋼產(chǎn)量近些年保持良好的增長趨勢，2013-2019年我國不銹鋼粗鋼產(chǎn)量復(fù)合增長率7.56%。2019年，不銹鋼粗鋼產(chǎn)量2940.0萬噸，增長了10.08%。

2013-2019年中國不銹鋼粗鋼產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)

資料來源：中國特鋼企業(yè)協(xié)會(huì)不銹鋼分會(huì)

    2019年，國內(nèi)不銹鋼細(xì)分產(chǎn)品生產(chǎn)中，Cr-Ni 鋼（300系）1349.40萬噸，同比增加了67.34萬噸，增長5.25%，所占份額為45.9%，同比降低了2.11個(gè)百分點(diǎn)；Cr鋼（400系）550.26萬噸，同比增加3.57萬噸，增長了0.65%，所占份額為18.72%，同比降低了1.75個(gè)百分點(diǎn)；Cr-Mn鋼（200系，包括部分不符合國家標(biāo)準(zhǔn)的產(chǎn)品）1022.41萬噸，同比增加了196.55萬噸，增長了23.80%，所占份額為34.78%，同比上升了3.85個(gè)百分點(diǎn)；雙相不銹鋼180943噸，同比增長12.62%，所占比例0.62%。

2019年我國不銹鋼細(xì)分產(chǎn)量占比格局

資料來源：中國特鋼企業(yè)協(xié)會(huì)不銹鋼分會(huì)

    根據(jù)智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國不銹鋼行業(yè)市場現(xiàn)狀分析及投資前景研究報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：近幾年我國不銹鋼板市場價(jià)格維持在14000元/噸浮動(dòng)，2018年四季度開始，國內(nèi)不銹鋼板價(jià)格出現(xiàn)小幅下滑，截至2019年底，國內(nèi)不銹鋼板價(jià)格在13366.67元/噸左右。

2017-2019年全國不銹鋼板參考價(jià)格走勢圖

資料來源：智研咨詢整理

    2019年，進(jìn)口不銹鋼111.88萬噸，同比降低73.42萬噸，降低39.62%； 出口不銹鋼367.23萬噸，同比降低32.17萬噸，降低了8.06%。

2013-2019年中國不銹鋼進(jìn)出口情況走勢圖

資料來源：ISSF、中國海關(guān)、智研咨詢整理

    不銹鋼表觀消費(fèi)量2684.65萬噸，同比增加228.05萬噸，增長9.28%。

2013-2019年中國不銹鋼表觀消費(fèi)量走勢圖

資料來源：中國海關(guān)、智研咨詢整理

    2019年不銹鋼廠利潤狀況雖然改善有限，并未削弱鋼廠增產(chǎn)積極性。

    與此同時(shí)，未來國內(nèi)仍有大量新增產(chǎn)能。盡管印尼提前禁礦引發(fā)了市場對后市供應(yīng)擔(dān)憂，中國原本計(jì)劃的 2020年不銹鋼投產(chǎn)高峰可能要延后，2020年300系不銹鋼投產(chǎn)有較大不確定性。但是從長遠(yuǎn)來看，未來中國缺鎳礦但并不缺鎳鐵，印尼鎳鐵可能會(huì)成為中國不銹鋼生產(chǎn)中的重要鎳原料，中國作為全球最主要的不銹鋼生產(chǎn)和消費(fèi)國，未來消費(fèi)市場前景廣闊，新增產(chǎn)能可能只是投產(chǎn)時(shí)間上延后，若有足夠的利潤刺激，將來依然可能陸續(xù)投產(chǎn)。

    當(dāng)前中國的不銹鋼新增產(chǎn)能的來源以普碳鋼產(chǎn)能置換為主。2018-2019年中國的不銹鋼產(chǎn)能增量較小，但產(chǎn)量仍在持續(xù)攀升，預(yù)計(jì) 2020年中國不銹鋼產(chǎn)能和產(chǎn)量將繼續(xù)上升，不過新增產(chǎn)能的具體的產(chǎn)能投產(chǎn)進(jìn)度取決于企業(yè)資金、國家政策、以及行業(yè)利潤等。從國內(nèi)不斷新增的不銹鋼產(chǎn)能計(jì)劃來看，鋼廠對于未來不銹鋼需求仍然有較強(qiáng)的信心。