摘要：2024年，全球集裝箱船新船成交量顯著上升。據(jù)克拉克森統(tǒng)計(jì)，2024年共計(jì)成交集裝箱新船385艘，總運(yùn)力達(dá)436.30萬TEU，以艘數(shù)和TEU計(jì)算，分別比2023年同期上升75.00%和173.46%。新船訂單中，超大型集裝箱船（17000TEU以上）和大型集裝箱船（12000-17000TEU）的訂單數(shù)量占比顯著增加。這表明，隨著集裝箱海運(yùn)貿(mào)易量的增長，大型箱船的規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢進(jìn)一步顯現(xiàn)，吸引了更多船東下單。2024年，全球集裝箱船新增市場規(guī)模為428.44億美元，同比增長86.64%。

一、定義及分類

集裝箱船，又稱“貨柜船”。廣義是指可用于裝載國際標(biāo)準(zhǔn)集裝箱的船舶；狹義是指全部艙室及甲板專用于裝載集裝箱的全集裝箱船舶。其運(yùn)貨能力通常以裝載20英尺換算標(biāo)準(zhǔn)箱的箱位表示。集裝箱船行業(yè)基于世代的分類可以分為第一代集裝箱船、第二代集裝箱船、第三代集裝箱船、第四代集裝箱船、第五代集裝箱船、第六代集裝箱船。

二、行業(yè)政策

近年來，中國集裝箱船行業(yè)在政策支持下取得了顯著發(fā)展。國家層面的政策主要集中在推動(dòng)行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新、優(yōu)化運(yùn)輸結(jié)構(gòu)、提升運(yùn)輸效率以及促進(jìn)綠色發(fā)展等方面。2024年8月，交通運(yùn)輸部、國家發(fā)展改革委印發(fā)《交通運(yùn)輸老舊營運(yùn)船舶報(bào)廢更新補(bǔ)貼實(shí)施細(xì)則》，提出自本細(xì)則發(fā)布之日起，至2028年12月31日止（以下簡稱“細(xì)則實(shí)施期間”），對中華人民共和國境內(nèi)的中國籍老舊營運(yùn)船舶報(bào)廢更新，按照本細(xì)則規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)給予資金補(bǔ)貼。該政策通過補(bǔ)貼鼓勵(lì)老舊營運(yùn)船舶的報(bào)廢更新，特別是對新建燃油動(dòng)力和新能源船舶提供支持，推動(dòng)集裝箱船隊(duì)的更新?lián)Q代和技術(shù)升級。這將提高集裝箱航運(yùn)業(yè)的運(yùn)力效率、提升安全性，并促使更多企業(yè)采用環(huán)保清潔能源船舶，降低燃油消耗和碳排放。同時(shí)，這一政策有助于優(yōu)化國內(nèi)船舶運(yùn)力結(jié)構(gòu)，提升行業(yè)整體競爭力，加速航運(yùn)業(yè)現(xiàn)代化進(jìn)程，促進(jìn)集裝箱航運(yùn)的綠色轉(zhuǎn)型和可持續(xù)發(fā)展。

三、發(fā)展歷程

中國集裝箱船行業(yè)發(fā)展主要經(jīng)歷了五個(gè)階段。20世紀(jì)50年代-70年代末的早期起步階段，1955年，鐵路部門開始辦理國內(nèi)小型集裝箱運(yùn)輸。1956年、1960年、1972年，水運(yùn)部門多次借用鐵路集裝箱進(jìn)行短期試運(yùn)。1973年，中國正式開辟海上國際集裝箱運(yùn)輸，9月開辟用雜貨船捎運(yùn)小型集裝箱的上海至橫濱、大阪、神戶航線。

20世紀(jì)70年代末-80年代的初步發(fā)展階段，1978年1月，中-日航線雜貨班輪開始捎帶集裝箱。1978年9月26日，中-澳集裝箱班輪首航，平鄉(xiāng)城號裝載162個(gè)集裝箱離開上海港。1981年1月1日，中國大陸第一個(gè)集裝箱專業(yè)碼頭在天津港21段泊位建成投產(chǎn)。1982年3月29日，江南造船廠與新加坡?；瘦喆竞炗喓贤?，為其建造兩艘700TEU集裝箱船。1983-1986年，交通部用世界銀行“三港貸款”購買了大量集裝箱裝卸運(yùn)輸設(shè)備，使天津、上海、黃埔三港形成年吞吐70萬TEU的能力。

20世紀(jì)90年代-21世紀(jì)初的快速成長階段，1991年，全國擁有專用集裝箱船舶101艘，年國際集裝箱海運(yùn)量達(dá)229萬TEU。1997年，全國擁有專用集裝箱船舶1080艘，國輪國際集裝箱海運(yùn)量達(dá)357萬TEU。2001年以后，隨著中國加入世界貿(mào)易組織，外貿(mào)進(jìn)出口總額和港口集裝箱吞吐量大幅增長。

21世紀(jì)初-2010年的高速發(fā)展階段，2003年2月20日，我國第一艘5668TEU集裝箱船“新浦東”號從上海首航歐洲。2007年9月8日，我國第一艘8530TEU集裝箱船“新亞洲”號交付船東。2008-2009年，南通中遠(yuǎn)川崎陸續(xù)建成4艘萬箱集裝箱船。

2010年以后的現(xiàn)代化與國際化階段，2010年以后，中國集裝箱船行業(yè)繼續(xù)保持快速發(fā)展，船隊(duì)規(guī)模和港口吞吐量位居世界前列。2025年，中國集裝箱船隊(duì)總運(yùn)力已位居全球前列，航線網(wǎng)絡(luò)覆蓋全球各大洲。

四、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

集裝箱船行業(yè)具有較高的技術(shù)門檻。首先，集裝箱船的設(shè)計(jì)和建造需要綜合運(yùn)用材料科學(xué)、結(jié)構(gòu)力學(xué)、船舶工程、自動(dòng)化控制等多學(xué)科知識。例如，大型集裝箱船需要采用先進(jìn)的有限元分析技術(shù)來優(yōu)化船體結(jié)構(gòu)，確保其在惡劣海況下的強(qiáng)度和穩(wěn)定性。其次，行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)嚴(yán)格，船舶設(shè)計(jì)和建造必須符合國際海事組織（IMO）等機(jī)構(gòu)的規(guī)范，如船舶的穩(wěn)性、抗沉性、環(huán)保性能等都有明確要求。此外，隨著智能化和綠色航運(yùn)的發(fā)展，船舶需要配備先進(jìn)的導(dǎo)航系統(tǒng)、自動(dòng)化裝卸設(shè)備和節(jié)能減排技術(shù)，這對企業(yè)的技術(shù)研發(fā)能力提出了更高要求。

2、資金壁壘

集裝箱船行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)，對企業(yè)的資金實(shí)力要求極高。一方面，船舶建造成本高昂，一艘大型集裝箱船的造價(jià)可達(dá)數(shù)億美元，企業(yè)需要投入大量資金用于購置原材料、設(shè)備和建設(shè)生產(chǎn)線。另一方面，船舶的運(yùn)營和維護(hù)也需要持續(xù)的資金投入，包括港口費(fèi)用、燃油成本、船員薪酬等。此外，企業(yè)在技術(shù)研發(fā)、市場拓展等方面也需要大量的資金支持。因此，新進(jìn)入者需要具備強(qiáng)大的資金實(shí)力，才能在行業(yè)中立足。

3、人才壁壘

集裝箱船行業(yè)對專業(yè)人才的需求旺盛，但人才培養(yǎng)周期長，難度大。船舶設(shè)計(jì)和建造需要大量具備船舶工程、機(jī)械工程、電氣工程等專業(yè)背景的技術(shù)人才。同時(shí)，船舶運(yùn)營和管理也需要熟悉航運(yùn)法規(guī)、市場運(yùn)營和國際物流的專業(yè)人才。此外，隨著行業(yè)的智能化發(fā)展，對掌握信息技術(shù)和自動(dòng)化技術(shù)的復(fù)合型人才的需求也在增加。由于人才培養(yǎng)難度大，行業(yè)內(nèi)專業(yè)人才稀缺，這構(gòu)成了進(jìn)入該行業(yè)的重要壁壘。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

集裝箱船行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游主要涉及原材料供應(yīng)、船舶配套設(shè)備制造以及船舶設(shè)計(jì)等環(huán)節(jié)。其中原材料包括鋼材、有色金屬、復(fù)合材料等，船舶配套設(shè)備包括動(dòng)力主機(jī)、艙室設(shè)備和甲板機(jī)械、通信導(dǎo)航系統(tǒng)、電力電氣設(shè)備等。產(chǎn)業(yè)鏈中游為集裝箱船生產(chǎn)制造環(huán)節(jié)。產(chǎn)業(yè)鏈下游為海運(yùn)代理、陸上操作、制造業(yè)等。

集裝箱船行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

鋼材

中國寶武鋼鐵集團(tuán)有限公司

河鋼集團(tuán)有限公司

鞍鋼集團(tuán)有限公司

中信泰富特鋼集團(tuán)股份有限公司

有色金屬

中國寶武鋼鐵集團(tuán)有限公司

山東魏橋創(chuàng)業(yè)集團(tuán)有限公司

江蘇沙鋼集團(tuán)有限公司

鞍鋼集團(tuán)有限公司

動(dòng)力主機(jī)

玉柴船舶動(dòng)力股份有限公司

上海振華重工(集團(tuán))股份有限公司

中國船舶重工集團(tuán)動(dòng)力股份有限公司

中國船舶重工股份有限公司

通信導(dǎo)航系統(tǒng)

北京海蘭信數(shù)據(jù)科技股份有限公司

上海瀚訊信息技術(shù)股份有限公司

南京熊貓電子股份有限公司

中國船舶重工集團(tuán)海洋防務(wù)與信息對抗股份有限公司

上游

江蘇新?lián)P子造船有限公司

中國船舶工業(yè)股份有限公司

中國船舶重工股份有限公司

中船海洋與防務(wù)裝備股份有限公司

中游

海運(yùn)代理

陸上操作

制造業(yè)

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）中國船舶工業(yè)股份有限公司

中國船舶工業(yè)股份有限公司是中國船舶集團(tuán)有限公司旗下的核心上市公司之一，主要從事民用船舶及海洋工程裝備的研發(fā)、設(shè)計(jì)、建造和銷售。在集裝箱船領(lǐng)域，中國船舶擁有強(qiáng)大的研發(fā)和制造能力，其下屬的滬東中華造船（集團(tuán)）有限公司和江南造船（集團(tuán)）有限責(zé)任公司等企業(yè)是國內(nèi)領(lǐng)先的集裝箱船建造基地。中國船舶在超大型集裝箱船（ULCS）領(lǐng)域取得了顯著成就。2024年，滬東中華造船（集團(tuán)）有限公司成功獲得5艘13000TEU LNG雙燃料動(dòng)力大型集裝箱船訂單。這些船舶采用了一系列先進(jìn)技術(shù)，如LNG雙燃料動(dòng)力推進(jìn)系統(tǒng)、智能廢氣再循環(huán)（iCER）系統(tǒng)等，具備綜合能耗低、船舶快速性強(qiáng)以及綠色環(huán)保等特點(diǎn)。2023年，中國船舶集裝箱船銷量為20艘，同比增長300%；其重量為263.8萬載重噸，同比增長181.84%。

（2）中國船舶重工股份有限公司

中國船舶重工股份有限公司是中國船舶集團(tuán)有限公司旗下的另一家核心上市公司，主要從事海洋防務(wù)裝備、海洋開發(fā)裝備、海洋運(yùn)輸裝備等的研發(fā)、設(shè)計(jì)、建造和銷售。在集裝箱船領(lǐng)域，大連造船廠是中國船舶重工股份有限公司的重要造船基地之一。2024年，大連造船成功交付了多艘大型集裝箱船，包括20000TEU級集裝箱船。這些船舶在設(shè)計(jì)和建造過程中采用了先進(jìn)的技術(shù)和工藝，如高效建造技術(shù)、非線性波浪載荷及船體結(jié)構(gòu)性能優(yōu)化等。2024年前三季度，中國重工營業(yè)收入為352.70億元，同比增長16.39%；歸母凈利潤為9.34億元，同比下降942.23%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

2024年，全球集裝箱船新船成交量顯著上升。據(jù)克拉克森統(tǒng)計(jì)，2024年共計(jì)成交集裝箱新船385艘，總運(yùn)力達(dá)436.30萬TEU，以艘數(shù)和TEU計(jì)算，分別比2023年同期上升75.00%和173.46%。新船訂單中，超大型集裝箱船（17000TEU以上）和大型集裝箱船（12000-17000TEU）的訂單數(shù)量占比顯著增加。這表明，隨著集裝箱海運(yùn)貿(mào)易量的增長，大型箱船的規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢進(jìn)一步顯現(xiàn)，吸引了更多船東下單。2024年，全球集裝箱船新增市場規(guī)模為428.44億美元，同比增長86.64%。

七、發(fā)展因素

1、機(jī)遇

（1）全球貿(mào)易增長帶來的市場需求

隨著全球經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇和國際貿(mào)易的持續(xù)增長，集裝箱船的市場需求不斷增加。中國作為全球最大的貨物貿(mào)易國，其進(jìn)出口貿(mào)易的穩(wěn)定增長為集裝箱船行業(yè)提供了廣闊的市場空間。特別是“一帶一路”倡議的推進(jìn)，加強(qiáng)了中國與沿線國家的貿(mào)易往來，進(jìn)一步推動(dòng)了集裝箱船的運(yùn)輸需求。此外，新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的貿(mào)易增長也為集裝箱船行業(yè)帶來了新的機(jī)遇，盡管其增長速度可能受到經(jīng)濟(jì)增速和貿(mào)易政策的影響。

（2）政策支持與產(chǎn)業(yè)升級

中國政府出臺了一系列政策支持集裝箱船行業(yè)的發(fā)展，包括稅收優(yōu)惠、金融支持、技術(shù)創(chuàng)新和人才培養(yǎng)等。這些政策為行業(yè)提供了良好的發(fā)展環(huán)境，推動(dòng)了行業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級。例如，《交通運(yùn)輸“十三五”發(fā)展規(guī)劃》和《關(guān)于加快航運(yùn)服務(wù)業(yè)發(fā)展的若干意見》等政策，旨在推動(dòng)航運(yùn)業(yè)的轉(zhuǎn)型升級。此外，隨著環(huán)保要求的提高，行業(yè)也在向綠色、節(jié)能方向發(fā)展，這促使企業(yè)加大在環(huán)保技術(shù)和清潔能源方面的投入。

（3）技術(shù)創(chuàng)新與智能化應(yīng)用

智能化和自動(dòng)化技術(shù)的應(yīng)用是集裝箱船行業(yè)的重要發(fā)展趨勢。通過引入先進(jìn)的自動(dòng)化控制系統(tǒng)和智能船舶管理系統(tǒng)，船舶的運(yùn)營效率將得到顯著提升，同時(shí)降低人力成本和運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)。例如，物聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)分析技術(shù)的應(yīng)用，有助于船舶管理人員更好地監(jiān)控船舶狀態(tài)，優(yōu)化航線規(guī)劃，提高運(yùn)輸效率。此外，隨著綠色航運(yùn)的發(fā)展，企業(yè)也在積極探索新的環(huán)保技術(shù)和替代燃料，以滿足日益嚴(yán)格的環(huán)保要求。

2、挑戰(zhàn)

（1）市場競爭加劇

全球集裝箱船市場競爭激烈，中國企業(yè)在國際市場上面臨著來自韓國、日本等傳統(tǒng)造船強(qiáng)國的競爭壓力。這些國家在船舶設(shè)計(jì)、建造技術(shù)和品牌影響力方面具有優(yōu)勢，占據(jù)了高端市場份額。此外，隨著全球貿(mào)易格局的變化，新興市場國家也在積極發(fā)展集裝箱船產(chǎn)業(yè)，進(jìn)一步加劇了市場競爭。中國企業(yè)在提升自身競爭力的同時(shí)，需要加強(qiáng)品牌建設(shè)和市場拓展，以應(yīng)對激烈的國際競爭。

（2）環(huán)保要求提高

隨著全球環(huán)保意識的增強(qiáng)，國際海事組織（IMO）等機(jī)構(gòu)對船舶的環(huán)保要求日益嚴(yán)格。船舶需要滿足嚴(yán)格的排放標(biāo)準(zhǔn)，如硫氧化物、氮氧化物和顆粒物的排放限制。此外，船舶的能效設(shè)計(jì)指數(shù)（EEDI）和碳強(qiáng)度指標(biāo)（CII）等也受到嚴(yán)格監(jiān)管。這要求企業(yè)在船舶設(shè)計(jì)和建造過程中采用更環(huán)保的材料和技術(shù)，增加環(huán)保設(shè)備的投入。環(huán)保要求的提高增加了企業(yè)的生產(chǎn)成本，但也為行業(yè)提供了轉(zhuǎn)型升級的契機(jī)。

（3）宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

集裝箱船行業(yè)的市場需求與全球宏觀經(jīng)濟(jì)形勢密切相關(guān)。經(jīng)濟(jì)衰退或貿(mào)易保護(hù)主義抬頭會(huì)導(dǎo)致國際貿(mào)易量下降，從而減少集裝箱船的運(yùn)輸需求。此外，宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)還會(huì)影響原材料價(jià)格和航運(yùn)市場運(yùn)價(jià)，增加企業(yè)的運(yùn)營成本和市場風(fēng)險(xiǎn)。因此，企業(yè)需要密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)走勢，靈活調(diào)整生產(chǎn)計(jì)劃和銷售策略，以應(yīng)對市場需求的變化。

八、競爭格局

全球集裝箱造船市場形成高度集中態(tài)勢，中國船廠占據(jù)絕對優(yōu)勢。2024年中國船企斬獲全球69%的集裝箱船訂單，韓國占比23%，日本僅6%。中國船舶集團(tuán)等龍頭企業(yè)憑借成本優(yōu)勢與全鏈條產(chǎn)能，幾乎包攬上半年所有新造訂單，壟斷趨勢進(jìn)一步凸顯。中國船廠以價(jià)格優(yōu)勢與規(guī)模化產(chǎn)能主導(dǎo)市場，揚(yáng)子江船業(yè)、中國船舶等企業(yè)承接赫伯羅特等巨頭訂單，占據(jù)中低端市場主導(dǎo)權(quán)。而現(xiàn)代重工等企業(yè)在LNG雙燃料船、超大型集裝箱船等高端領(lǐng)域仍保持技術(shù)壁壘，但訂單量被中國企業(yè)大幅擠壓。

九、發(fā)展趨勢

1、大型化與高效化

未來，集裝箱船行業(yè)將繼續(xù)向大型化和高效化方向發(fā)展。隨著全球貿(mào)易的增長，對大型集裝箱船的需求將持續(xù)增加，推動(dòng)船型向更大、更高效的超大型集裝箱船（ULCS）發(fā)展。這種大型化趨勢不僅可以提高運(yùn)輸效率，還能降低單位運(yùn)輸成本。同時(shí)，航運(yùn)公司對船舶能效和環(huán)保性能的要求將更高，促使船廠加大技術(shù)創(chuàng)新，提高船舶的節(jié)能減排能力。

2、智能化與自動(dòng)化

智能化和自動(dòng)化技術(shù)的應(yīng)用將成為集裝箱船行業(yè)的重要趨勢。通過引入先進(jìn)的智能管理系統(tǒng)，船舶可以實(shí)現(xiàn)自主駕駛、自主避障等功能，這不僅能夠大大提高船舶運(yùn)行的安全性，還能減少人為因素對航行的影響，提升整體運(yùn)營效率。此外，物聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)分析技術(shù)的應(yīng)用，將實(shí)現(xiàn)船舶與岸基之間的實(shí)時(shí)數(shù)據(jù)傳輸和共享，有助于提升船舶管理的效率，確保船舶在運(yùn)營過程中的穩(wěn)定和安全。

3、綠色化與可持續(xù)發(fā)展

環(huán)保法規(guī)的持續(xù)升級將對集裝箱船行業(yè)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。隨著國際海事組織（IMO）等機(jī)構(gòu)對船舶排放標(biāo)準(zhǔn)的不斷提高，船廠需要不斷研發(fā)和應(yīng)用新的環(huán)保技術(shù)，如廢氣再循環(huán)（EGR）系統(tǒng)、選擇性催化還原（SCR）技術(shù)和替代燃料等，以滿足日益嚴(yán)格的環(huán)保要求。未來，綠色航運(yùn)將成為集裝箱船行業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵趨勢，企業(yè)需要在船舶設(shè)計(jì)和建造過程中采用更環(huán)保的材料和技術(shù)，增加環(huán)保設(shè)備的投入。