智研精品報(bào)告

2018年融資租賃機(jī)構(gòu)類型、行業(yè)發(fā)展歷程、企業(yè)數(shù)量及合同余額情況分析[圖]

融資租賃張瑤 2019-10-25 06:22 來源：智研咨詢

融資租賃公司有兩個(gè)監(jiān)管主體，并因此分為三種類型的融資租賃機(jī)構(gòu)，一個(gè)是銀監(jiān)會(huì)（現(xiàn)銀保監(jiān)會(huì)）的監(jiān)管體系，在此體系下批設(shè)的融資租賃機(jī)構(gòu)屬于金融租賃公司，是金融機(jī)構(gòu)；另一個(gè)是商務(wù)部的監(jiān)管體系，在此體系下批設(shè)的融資租賃機(jī)構(gòu)屬于非金融機(jī)構(gòu)，其中又可分為商務(wù)部和國家稅務(wù)總局批設(shè)的內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司、商務(wù)部省級(jí)主管部門批設(shè)的外資融資租賃公司。

三種融資租賃機(jī)構(gòu)對(duì)比

項(xiàng)目	金融租賃公司	內(nèi)資融資租賃公司	外資融資租賃公司
主管部門	銀監(jiān)會(huì)	商務(wù)部	商務(wù)部
成立要求	需要銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)	由省級(jí)商務(wù)部門推薦試點(diǎn)，并由商務(wù)部、國家稅務(wù)總局聯(lián)合確認(rèn)	需要商務(wù)部門批準(zhǔn)
準(zhǔn)入門檻	最低注冊(cè)資本金為一次性實(shí)繳的1億元人民幣或等值自由兌換貨幣	最低注冊(cè)資本金為1.7億元,這個(gè)要求是針對(duì)2001年9月1日至2003年12月31日期間設(shè)立的內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司,后來沒有進(jìn)行調(diào)整,一直按照這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)沿用至今	最低注冊(cè)資本不低于1000萬美元,沒有要求一次性實(shí)繳
經(jīng)營范圍	金融租賃公司可以同業(yè)拆借、發(fā)行金融債，還可以吸收非銀行股東3個(gè)月以上的定期存款	內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司的融資途徑則相對(duì)狹窄,既沒有境外融資的便利,也很難直接進(jìn)入金融市場(chǎng)融資。	外資融資租賃公司有外債額度,可以引入境外資金
租賃物范圍	金融租賃公司的租賃物,《金融租賃公司管理辦法》中明確規(guī)定是固定資產(chǎn)，規(guī)定中還有“銀監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外”，為將來租賃物范圍的調(diào)整留出了空間。	內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司的租賃物范圍則比較寬泛,目前沒有明確的限定,只有一個(gè)定性的認(rèn)定,即租賃物需“權(quán)屬清晰、真實(shí)存在且能夠產(chǎn)生收益”。	外資融資租賃公司的租賃物是設(shè)備動(dòng)產(chǎn)、交通工具及附帶的無形資產(chǎn)
監(jiān)管程度	對(duì)金融租賃公司的監(jiān)管有非常明確和具體的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo),很多指標(biāo)甚至直接參考對(duì)銀行的監(jiān)管,比如單一客戶關(guān)聯(lián)度、單一客戶融資集中度等。銀保監(jiān)會(huì)對(duì)金融租賃公司的監(jiān)管非常細(xì)致和及時(shí),并有詳盡和多頻的現(xiàn)場(chǎng)和非現(xiàn)場(chǎng)檢查。	對(duì)內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司和外資融資租賃公司的監(jiān)管相對(duì)寬松,主要是控制其杠桿水平,要求其風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)不能超過其凈資產(chǎn)的10倍。除此以外,沒有其他嚴(yán)格的監(jiān)管指標(biāo)。

資料來源：智研咨詢整理

我國租賃業(yè)起步于20世紀(jì)80年代，2006年后租賃規(guī)模開始快速增長(zhǎng)，隨著行業(yè)監(jiān)管政策的變化以及政策支持力度的加大，我國融資租賃經(jīng)歷了從緩慢到快速不斷發(fā)展的進(jìn)程，這一發(fā)展過程大致可以分為四個(gè)階段：

融資租賃發(fā)展歷程

資料來源：智研咨詢整理

我國融資租賃行業(yè)的公司數(shù)量大幅增加，市場(chǎng)活躍度明顯提升，截至2018年年底，全國融資租賃企業(yè)總數(shù)為11,777家，較2017年底增長(zhǎng)2,101家。

2006-2018年中國融資租賃企業(yè)數(shù)量情況

資料來源：中國租賃聯(lián)盟、智研咨詢整理

智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國融資租賃行業(yè)分析與投資決策咨詢報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：銀保監(jiān)會(huì)沿襲對(duì)金融機(jī)構(gòu)出資人和發(fā)起人嚴(yán)格審批的慣例，對(duì)金融租賃公司的出資人和發(fā)起人有非常明確的準(zhǔn)入規(guī)范，不僅如此還嚴(yán)控牌照發(fā)放，截至2017年底，金融租賃公司只有69家，占全國融資租賃公司9676家的比重僅為0.71%，2018年尚未有新獲審批企業(yè)，數(shù)量仍為69家。

2006-2018年中國金融租賃企業(yè)數(shù)量情況

資料來源：中國租賃聯(lián)盟、智研咨詢整理

內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司的設(shè)立需要通過省級(jí)商務(wù)廳申報(bào)試點(diǎn)資格，再由商務(wù)部和國家稅務(wù)總局聯(lián)合確認(rèn)，每批次數(shù)量不多，審批相對(duì)嚴(yán)格，2016年商務(wù)部和國家稅務(wù)總局將天津等4個(gè)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)的內(nèi)資試點(diǎn)融資租賃公司試點(diǎn)確認(rèn)工作下放，導(dǎo)致數(shù)量一度上升，2018年內(nèi)資租賃公司總數(shù)以41.8%的增長(zhǎng)率達(dá)到397家。

2006-2018年中國內(nèi)資融資租賃企業(yè)數(shù)量情況

資料來源：中國租賃聯(lián)盟、智研咨詢整理

外資融資租賃公司的審批層級(jí)已經(jīng)下放到省級(jí)商務(wù)主管部門和高級(jí)經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)，審批相對(duì)寬松，數(shù)量也最多，2017年底占比達(dá)到96%，2018年外資融資租賃公司全國范圍內(nèi)共計(jì)11,311家，較2017年底增長(zhǎng)21.3%。

2006-2018年中國內(nèi)資融資租賃企業(yè)數(shù)量情況