2019年上半年新能源乘用車銷售特征分析：總量增速換擋，車型結(jié)構(gòu)升級(jí)[圖]

    新能源汽車早在19世紀(jì)就已經(jīng)登上了世界歷史舞臺(tái)，它曾大獲成功，銷量在1912年達(dá)到了最高點(diǎn)。但是好景不長(zhǎng)，到19世紀(jì)20年代，由于大油田的不斷發(fā)現(xiàn)降低了汽油的價(jià)格，以及內(nèi)燃機(jī)的技術(shù)進(jìn)展，汽油車逐漸成為人們的主要選擇。而當(dāng)時(shí)的電動(dòng)車速度低、續(xù)航里程短又價(jià)格昂貴，遭到了淘汰。

    此后數(shù)十年間，盡管仍有一些電動(dòng)車問(wèn)世，但受制于居高不下的成本和續(xù)航能力的短板，電動(dòng)車一直未能達(dá)到商用規(guī)模。直到20世紀(jì)末期，石油資源日趨枯竭和全球氣候變暖的危害日益加深，人們才再次將目光轉(zhuǎn)向節(jié)能環(huán)保的電動(dòng)車。

    進(jìn)入21世紀(jì)發(fā)展電動(dòng)汽車己經(jīng)成為世界眾多國(guó)家、主要汽車制造商應(yīng)對(duì)能源和環(huán)境挑戰(zhàn)的戰(zhàn)略重點(diǎn)，世界汽車產(chǎn)業(yè)已進(jìn)入全面升級(jí)時(shí)期。

    1.銷量特征一：總量增速換擋，車型結(jié)構(gòu)升級(jí)

    新能源乘用車搶裝特征維持，上半年銷量高增，下半年增速換擋。受補(bǔ)貼政策影響，過(guò)去新能源乘用車銷量季度間波動(dòng)較大，通常呈現(xiàn)為前低后高，逐季攀升的特征，主要因過(guò)渡期通常以6月為分隔點(diǎn)，過(guò)渡期間搶裝，過(guò)渡期后受需求透支影響，短期回落，四季度再次搶裝。

    隨著新能源汽車產(chǎn)業(yè)逐步發(fā)展，2014年我國(guó)開(kāi)始出現(xiàn)私人購(gòu)買新能源汽車，由此也開(kāi)啟我國(guó)新能源汽車元年。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2019年上半年，我國(guó)新能源汽車市場(chǎng)滲透率（全國(guó)新能源汽車銷量占全國(guó)汽車總銷量比例）已突破5%，達(dá)到5.01%，我國(guó)也在這一年成為全球最大的新能源汽車市場(chǎng)。

2011-2019年H1中國(guó)新能源汽車銷量情況（單位：萬(wàn)輛，%）

數(shù)據(jù)來(lái)源：公共資料整理

    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國(guó)新能源乘用車行業(yè)市場(chǎng)專項(xiàng)調(diào)研及投資前景分析報(bào)告》

    2019年乘用車補(bǔ)貼大幅下降，過(guò)渡期間搶裝特征維持，其中純電動(dòng)仍為銷量主體，占比80%左右，比例保持相對(duì)穩(wěn)定。7、8月受前期透支影響，銷量同比略有下滑，全年乘用車增速預(yù)計(jì)將明顯下移，隨著銷量規(guī)模達(dá)到百萬(wàn)輛水平，增速預(yù)計(jì)將從前幾年的70-80%下滑至20-30%，增速換擋。由于剩余補(bǔ)貼絕對(duì)額較少，后續(xù)對(duì)銷量影響預(yù)計(jì)將大幅弱化，季度間波動(dòng)將顯著減小。

乘用車銷量季度間波動(dòng)較大，增速換擋（萬(wàn)輛）

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純電動(dòng)仍為銷量主體

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    車型結(jié)構(gòu)維持升級(jí)特征，A級(jí)車為最大細(xì)分車型。新能源乘用車銷量結(jié)構(gòu)從2018Q1以來(lái)維持升級(jí)特征，A00級(jí)占比持續(xù)下滑，A0級(jí)及以上車型占比提升。其中A級(jí)車表現(xiàn)最為突出，2019H1A級(jí)車銷量達(dá)24.38萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)283.1%，占比從2018Q1最低的17%提升至2019Q2的55%，已成為占比最高的車型，與燃油車車型結(jié)構(gòu)趨同。A00級(jí)是唯一萎縮的市場(chǎng)，2019H1銷量11.07萬(wàn)輛，同比下滑22.9%。銷量占比從2018Q1最高的76%下降至2019Q2的25%。

A00級(jí)是唯一萎縮的市場(chǎng)，同比下滑（萬(wàn)輛）

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車型結(jié)構(gòu)維持升級(jí)特征，A0級(jí)及以上車型占比持續(xù)提升

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    限購(gòu)城市對(duì)A00級(jí)車型接受度相對(duì)較低，受市場(chǎng)容量限制，各車型占比有所下降。A00級(jí)車型在限購(gòu)及非限購(gòu)城市銷量均出現(xiàn)萎縮，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的限購(gòu)城市對(duì)A00級(jí)車型接受度較低，2019H1占比僅12%，銷量主要集中在對(duì)燃油微型車接受度較高的城市。其余車型相對(duì)均衡，占比均在40-50%之間，但除A0級(jí)車型以外，占比均有所下降，主要因限購(gòu)城市市場(chǎng)容量有限，這一趨勢(shì)預(yù)計(jì)將維持。

限購(gòu)城市分車型銷量（萬(wàn)輛）

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非限購(gòu)城市車型銷量（萬(wàn)輛）

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分車型限購(gòu)城市銷量占比，A00級(jí)車型占比明顯減低

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    2.銷量特征二：限購(gòu)/非限購(gòu)城市銷量雙增，出租租賃占比提升

    分車型來(lái)看，限購(gòu)城市及非限購(gòu)城市均高增，限購(gòu)城市占比略有下滑。2019H1六大限購(gòu)城市及非限購(gòu)城市分別實(shí)現(xiàn)銷量23.37/33.23萬(wàn)輛，同比分別增長(zhǎng)96.4%/94.7%，增速較為一致。結(jié)構(gòu)上，限購(gòu)城市2019H1銷量占比約41.3%，相比2018H2略有下降。

限購(gòu)/非限購(gòu)城市高增，增速接近

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限購(gòu)城市銷量占比41%左右，較為穩(wěn)定

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    分用途來(lái)看，非營(yíng)運(yùn)需求高速增長(zhǎng)，出租租賃表現(xiàn)更為亮眼，占比提升至約三成。2019H1非營(yíng)運(yùn)銷量39.66萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)60.5%，出租租賃實(shí)現(xiàn)銷量16.93萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)387.2%。出租租賃占比持續(xù)提升，2019H1抬升明顯，占比已提升至29.9%，相比2018H1大幅提升17.9pct。

非營(yíng)運(yùn)需求高速增長(zhǎng)，出租租賃更為亮眼（萬(wàn)輛）

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出租租賃占比持續(xù)提升

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    出租租賃需求在限購(gòu)/非限購(gòu)城市均呈現(xiàn)強(qiáng)增長(zhǎng)特征，非營(yíng)運(yùn)銷量增速接近。出租租賃：2019H1限購(gòu)城市出租租賃銷量7.37萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)280.1%；非限購(gòu)城市出租租賃銷量9.56萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)522.4%，均呈現(xiàn)強(qiáng)增長(zhǎng)特征。非營(yíng)運(yùn)：限購(gòu)城市非營(yíng)運(yùn)銷量16.00萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)60.6%；非限購(gòu)城市非營(yíng)運(yùn)銷量23.66萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)60.4%，兩者增速較為接近。由于2017-2018年分時(shí)租賃（對(duì)應(yīng)A00級(jí)車型）銷量較高，計(jì)入非營(yíng)運(yùn)統(tǒng)計(jì)口徑中，導(dǎo)致同期的非營(yíng)運(yùn)數(shù)據(jù)基數(shù)偏高，2019年分時(shí)租賃需求大幅縮減，實(shí)際非營(yíng)運(yùn)增速更高。

限購(gòu)城市分用途，非營(yíng)運(yùn)/出租租賃雙增（萬(wàn)輛）

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非限購(gòu)城市分用途，出租租賃（萬(wàn)輛）

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